[EDITION ABONNES] Après deux années de croissance record, l’industrie des semi-conducteurs a connu un déclin en 2023 avec des revenus en baisse de 9% par rapport à 2022, passant de 597,7 milliards de dollars à 544,8 milliards de dollars. Une baisse qui met une fois de plus en évidence la nature cyclique du marché des semi-conducteurs, indique la société d’études Omdia.

« La longue reprise qui a commencé pendant la période de la pandémie de Covid est terminée, indique l’analyste Cliff Leimbach. Après la forte hausse de la demande en semi-conducteurs pendant la pandémie, qui a entraîné une pénurie, la situation s’est inversée. La demande a ralenti en raison de facteurs macroéconomiques, tandis que l'offre en composants semi-conducteurs a augmenté. »

En 2023, malgré le ralentissement général du marché des semi-conducteurs, l’intelligence artificielle (IA) est néanmoins devenue un moteur de croissance important pour le secteur, et les entreprises dont la stratégie se concentre sur ce segment en ont récolté les bénéfices. Pour Omdia, Nvidia a été clairement le grand bénéficiaire de cette tendance et a vu ses revenus dans les semi-conducteurs plus que doubler à 49 milliards de dollars entre 2022 et 2023. Pour rappel, les revenus de l’entreprise américaine dans les semi-conducteurs étaient inférieurs à 10 milliards de dollars avant la pandémie en 2019…

Omdia constate également que les mémoires HBM (High Bandwidth Memory), associées aux processeurs graphiques (GPU) pour accélérer les charges de travail IA, connaissent également une forte demande, la société SK Hynix étant clairement le leader sur ce segment. Si le marché des mémoires a connu une baisse en 2023 dans l'ensemble, le marché HBM, lui, a affiché l’année dernière une forte croissance de 127% d'une année sur l'autre, rapporté au nombre d’unités équivalentes de 1 Gbit de capacité. Omdia prévoit que le segment des mémoires HBM enregistrera probablement des taux de croissance unitaires encore plus élevés en 2024, compris entre 150% et 200%.

L’année dernière, précise encore la société d’études, le secteur automobile a exercé une plus grande influence sur le marché des semi-conducteurs, les revenus générés sur ce segment ayant connu une progression de plus de 15% en 2023 pour atteindre plus de 75 milliards de dollars. L'augmentation du nombre de véhicules électriques et l'intégration de l'intelligence dans les automobiles font augmenter la demande en semi-conducteurs sur ce secteur qui représente environ 14% de l'ensemble du marché des semi-conducteurs.

« La croissance rapide des revenus de Nvidia dans le domaine des semi-conducteurs en a fait la deuxième plus grande entreprise en termes de chiffre d’affaires en 2023, derrière Intel, ajoute Cliff Leimbach. Samsung, le leader du secteur en 2022, a glissé à la troisième place en 2023, ses revenus liés aux mémoires ayant diminué de près de moitié par rapport au niveau de 2021. » De fait, le ralentissement économique a particulièrement touché les fabricants de mémoires, qui figurent traditionnellement parmi les principales sociétés de semi-conducteurs. De 2017 à 2021, Samsung Electronics, SK Hynix et Micron Technology étaient tous trois classés parmi les cinq premières entreprises en termes de chiffre d'affaires. Dans le contexte difficile actuel du marché des mémoires, Samsung, SK Hynix et Micron Technology ont pointé à la troisième, sixième et douzième places respectivement en 2023.